Центр економічних досліджень та прогнозування “Фінансовий пульс”

UA RU EN
Корпоративне кредитування: банки, позичальники та проблемні активи
03.04.2019

За даними, оприлюдненими НБУ, станом на 01.02.2019 найбільшу питому вагу в корпоративному  кредитному портфелі банків займали торговельні компанії. Так, обсяг кредитів підприємств оптової торгівлі складав 18,3% від загального кредитного портфелю суб`єктів господарювання, а обсяг кредитів підприємств роздрібної торгівлі сформував 12,3% кредитного портфеля.

Наступні 3 види діяльності за обсягом кредитного портфелю: виробництво харчових продуктів, сільське господарство та операції з нерухомим майном. Кредитний портфель кожного з них займає близько 7% загального портфеля. 

Крім того, у ТОП-10 галузей за масштабами кредитування також входять: підприємства з постачання електроенергії, газу, пари та кондиційованого повітря (6,2%); керуючі компанії (4,2%); будівельні корпорації  (3,2%) та компанії хімічної промисловості (3%).

Загалом обсяг кредитного портфелю ТОП-10 галузей склав 76% від корпоративного кредитного портфеля. Детальнішу інформацію наведено в Додатку до даного матеріалу.

Основними гравцями на ринку корпоративного кредитування переважно є державні банки та банки іноземних банківських груп. Так, «Приватбанк» є лідером у кредитуванні торговельних компаній: обсяг його кредитів складає  82,5% від загального портфеля роздрібної торгівлі та 28%  - від портфеля оптової торгівлі. У кредитуванні будівельної промисловості та ринку нерухомості трійка лідерів, що формує основну частку кредитного портфеля, складається з державних банків «Приватбанк», «Укрексімбанк» та «Ощадбанк». Держбанки «Укрексімбанк»,«Ощадбанк» та «Укргазбанк» складають трійку лідерів, що кредитують керуючі компанії і підприємства, які спеціалізуються на поставках електроенергії, газу та кондиціонованого повітря. За обсягами кредитування підприємств харчової та хімічної промисловості, державні «Ощадбанк» і «Укрексімбанк» також входять в трійку лідерів.

Варто зауважити, що якість кредитного портфеля 3 державних банків на даний час є достатньо низькою: питома вага непрацюючих кредитів підприємств у «Приватбанку» станом на початок лютого складала 95,6% від загальної суми кредитного портфеля; в «Ощадбанку» - 63,7%, в «Укрексімбанку» - 58,8%. При цьому,  в «Укргазбанку»  питома вага непрацюючих кредитів на цю дату складала лише 12,4%.

З іноземних банків «Райффайзен Банк Аваль» та «Креді Агріколь Банк» активно кредитують торгівлю, сільськогосподарські підприємства та харчову промисловість. «Прокредит Банк» має помітну долю ринку кредитування аграріїв (11,8%). «Укрсиббанк» та «ОТП Банк» входять до десятки банків- лідерів за обсягами кредитування підприємств оптової торгівлі та харчової промисловості. «Альфа-Банк» має значний кредитний портфель підприємств хімічної промисловості, а також кредитує роздрібну торгівлю й компанії з постачання енергоносіїв. Усі перелічені іноземні банки мають невисокий рівень непрацюючих активів. «Промінвестбанк» та «Сбербанк» входять до ТОП-5 банків за обсягом кредитного портфеля підприємств, але мають дуже погану якість кредитних портфелів: питома вага непрацюючих активів «Промінвестбанку» складає 95,9%, а «Сбербанку» - 79,6%

З банків третьої групи найбільший кредитний портфель мають «ПУМБ» та «Південний» . До п’ятірки лідерів за обсягом портфеля входять також «ТАСкомбанк», «Мегабанк», та банк «Восток». Детальнішу інформацію про частки ринку банків-лідерів у кредитуванні основних галузей наведено в Додатку до матеріалу.

Виходячи з аналізу даних на 01.02.2019, найменша питома вага непрацюючих активів з тих видів діяльності, що формують основну структуру кредитного портфеля, спостерігається: за кредитами керуючим компаніям (15,3% від кредитного портфеля); за кредитами підприємствам, що постачають електроенергію, газ, пару та кондиційоване повітря (18,6%), а також за кредитами в сільське господарство (20,7%). Рівень проблемних кредитів підприємств з виробництва харчових продуктів складає 61%; з виробництва хімічної продукції - 79,7%. Для підприємств оптової торгівлі  питома вага непрацюючих кредитів дорівнює 50,6%, а для роздрібної торгівлі — аж 85,8%.

Достатньо високий рівень непрацюючих активів за більшістю видів діяльності, що активно кредитуються, пояснюється, переважно, поганою якістю кредитних портфелів банків зі значною часткою ринку корпоративного кредитування. Так, наприклад, питома вага проблемних кредитів підприємств роздрібної торгівлі у портфелі «Приватбанку» дорівнює 98,4%. Враховуючи, що основний обсяг кредитів, отриманих підприємствами роздрібної торгівлі, складається з коштів, виданих «Приватбанком», низька якість його портфеля має вирішальний вплив на показник рівня непрацюючих кредитів за цим видом діяльності. При цьому у банків, що більш ефективно управляли  кредитним портфелем, цей показник є значно нижчим. Так, наприклад, у «Альфа-банку», що посідає  друге місце за обсягом кредитів, наданих підприємствам роздрібної торгівлі, питома вага проблемної заборгованості  за цим видом діяльності дорівнює всього 0,44%. А у «Райффайзен Банк Аваль», що посідає третє місце, вона дорівнює 1,87%.

Аналогічна ситуація спостерігається й за іншими видами діяльності. Так, до п’ятірки лідерів з кредитування підприємств з видом діяльності «Виробництво хімічних речовин і хімічної продукції» входять: «Укрексімбанк» (формує 51,1% загального портфеля виду діяльності), «Ощадбанк» (формує 17,9%), «Альфа-Банк» (6,9%), «Сбербанк» (6,6%) та «Промінвестбанк» (6,5%). Рівень проблемних кредитів «Укрексімбанку» за цим видом діяльності складає 99,1%, рівень «Ощадбанку» - 75,6%, рівень «Сбербанку» — 96,4%, рівень «Промінвестбанку» - 100%. При цьому «Альфа-банк» має за цим видом діяльності лише 1,8% проблемної заборгованості.

Тобто проблема не тільки й не стільки в поганій кредитній дисципліні та низькій платоспроможності підприємств, а й в якості відбору позичальників на етапі ухвалення рішення щодо кредитування та в ефективності подальшого управління кредитним портфелем. Важливу роль у профілактиці неповернення кредитів відіграють  зважені умови кредитування та грамотно складені кредитні угоди, а також достатнє, ліквідне та правильно оформлене забезпечення. Крім того, необхідно здійснювати постійний контроль за діяльністю позичальників та проводити роботу, спрямовану на попередження виникнення проблем. Але, разом із превентивними заходами, ще однією умовою підтримання належної якості кредитного портфелю є наявність у банку добре опрацьованих процедур роботи з проблемними активами та висококваліфікованих спеціалістів зі стягнення заборгованості.

Банки, що навчаться ефективно управляти кредитним портфелем, зможуть успішно кредитувати попри не зовсім сприятливі умови. А тим, хто не хоче приділяти цьому достатню увагу, «золотого віку» кредитування доведеться чекати ще дуже довго…