Центр экономических исследований и прогнозирования "Финансовый пульс"

UA RU EN
Источники финансирования МСБ. Часть 3

Кроме банковского и международного финансирования, описанного в наших предыдущих публикациях, есть и другие варианты получения кредитных ресурсов, о которых мы расскажем в сегодняшнем материале.

Государственные программы поддержки МСБ

Кроме получения финансирования от банков и международных финансовых организаций, существуют также государственные программы поддержки малого и среднего бизнеса. Госбюджетом на 2018 год запланировано выделить 72 млн. грн. на финансирование инновационных проектов МСБ за счет средств, привлеченных государством у немецкого банка KFW в рамках программы «Поддержка малых и средних предприятий». Кроме того, в бюджете заложен 1 млрд. грн. на предоставление финансирования малому бизнесу в рамках программы «Государственная поддержка фермерства и кооперации». Об этой программе мы подробно рассказали в одной из наших предыдущих публикаций

Небанковские кредитные организации

Можно попытаться взять небольшой кредит для начала собственного бизнеса и у кредитного союза (став его членом)  либо у финансовой или микрофинансовой  компании, специализирующейся на кредитовании. Особенно активно развиваются сейчас интернет-сервисы микрокредитования, выдающие онлайн-кредиты. Пользуются популярностью и сайты-агрегаторы, на которых можно сравнить  условия различных компаний и выбрать для себя наиболее приемлемый кредит. В качестве примеров таких агрегаторов можно привести следующие интернет- ресурсы: «CREDI», «Гроші в борг», «Micro-Credit», «Нelp-credit»  и другие.

Требования к оформлению документов у микрофинансовых организаций ниже, чем у банков, залог чаще всего не требуется, процесс оформления проходит быстро. Однако сумма  кредита ограничена (как правило, не более 10-15 тыс. грн.). Кроме того, надо быть  готовым к достаточно высокой стоимости такого кредитования. Также желательно очень внимательно читать договор на предмет штрафных санкций за просрочку (они могут быть гораздо выше стоимости самого кредита).

P2P и P2B-кредитование

P2P (person-to-person) кредитование физических лиц и P2B (person-to-business) кредитование бизнеса является одной из альтернатив финансированию от финансовых организаций. Ресурсы заемщику поступают напрямую от инвестора через специальную интернет-площадку, на которой размещаются заявки на получение кредита. Для малого и среднего бизнеса такой вид кредитования может быть удобен с точки зрения меньших требований к предоставлению пакета документов. Ставки по таким кредитам, как правило, выше, чем в банке, но ниже , чем у микрофинансовых организаций.

В мировой практике подобные сервисы используются достаточно давно (мы рассказывали о них в нашей публикации, посвященной  развитию финтех-компаний). В Украине этот вид кредитования появился сравнительно недавно. Примеры  платформ, для получения такого кредитования: https://finhub.ua/ (беззалоговое кредитование для физических лиц до 15 тыс.грн.), а также  «Advance Finance Alliance» (кредитование под залог недвижимости).

Краудфандинг

Краудфандинг (сrowd — «толпа», funding — «финансирование») - сбор средств для реализации определенного проекта через специальную интернет-площадку. В этом случае в качестве инвесторов выступают несколько физических лиц. Таким образом часто финансируются «старт-апы». В качестве обеспечения используются будущие поставки продукции или участие в финансовых результатах, полученных от реализации проекта. Примеры краудфандинговых площадок, работающих в Украине: «Спільнокошт» и «Na-Starte».

Подводя итоги, можно сказать, что на данный момент у отечественных предпринимателей  есть несколько вариантов получения финансирования для развития малого и среднего бизнеса. Каждый из них имеет свои преимущества и недостатки, и при выборе любого из вариантов придется столкнуться с определенными проблемами. При этом 2 основные проблемы — низкая информативность отчетности, не удовлетворяющая инвесторов, и высокая процентная ставка — связаны между собой. Кроме макроэкономической ситуации, на размер ставки существенно влияет уровень кредитных рисков, которые несет банк при финансировании МСБ. Чем прозрачнее бизнес и информативнее отчетность компании, тем ниже риски инвестора и, соответственно, ниже стоимость ресурсов. Поэтому у компаний, ведущих прозрачную деятельность, гораздо выше шансы не просто получить кредит, но и согласовать с инвестором  приемлемую для себя процентную ставку.